【市場觀測站】VOO是什麼？怎麼投資VOO？先鋒標普500指數ETF完整解析
VOO是由Vanguard（美國先鋒集團）發行於2010年成立，主要追蹤S&P500指數的ETF，規模近8,670億美元（全球第3大），以投資美國大型藍籌股為主。這檔ETF主要持股產業比例以科技最多，不過像是醫療保健或金融產業也都有包含在內，算是風險相當分散的ETF，像那斯達克100指數就是排除金融股，集中在科技業的指數。想知道更多關於VOO的詳細介紹嗎？我適合投資VOO嗎？那一定不能錯過接下來的內容！
★口袋證券★5分鐘完成申請，最快當天完成審核｜手續費2.8折，單筆最低1元【立即開戶】
★投資新手必讀入門★
VOO 介紹
VOO是由Vanguard（美國先鋒集團）發行於2010年成立，追蹤 S&P500 指數的ETF。過去也有介紹過 S&P500指數(稱為標普500指數)都是追蹤美國市場上最著名、前500大的大型公司（大型藍籌股）的股票，其中包含GOOGLE、蘋果、Amazon、FB、微軟等。這些規模龐大且被認為是相當穩定的公司股票，通常不太會有倒閉的風險，所以獲利的成長成長幅度較不會有劇烈變動，適合想穩定的投資人選擇。如果對於ETF還不是很熟悉，建議可以先閱讀這篇ETF介紹再來看這篇文章會相對容易了解。
| Vanguard S&P 500 ETF (VOO)介紹 | |
|---|---|
| ETF代號 | VOO |
| ETF全名 | Vanguard S&P 500 ETF |
| ETF發行時間 | 2010/9/7 |
| ETF追蹤指數 | S&P標普500指數 (S&P 500 Index) |
| 投資標的類型 | 大型成長股票 |
| 成分持股數量 | 505 (資料更新：2023/9/30) |
| 投資區域 | 美國 |
| ETF規模 | 866,500 (百萬美元) (資料更新：2023/09/30) |
| 前 10 大持股佔比 | 29.17% |
| ETF 費用率 | 0.03% |
| 配息 | 有（季配息） |
延伸閱讀：【三大法人買賣超怎麼看？三大法人是哪三大？】
VOO選股方式
VOO發行至今僅13年而已，相較於已經成立超過20年以上的SPY和IVV，能夠在短時間就有如此大的規模，除了低手續費的優勢外，最主要是因為此檔ETF為追蹤美國S&P500 市值前 500大公司股票，也就是說，只要購買1股的VOO 股票，即可享有美國前500大公司的報酬，聽起來是不是非常誘人?
標普500指數成分股包含了500家美國大型上市公司，且指數成分股會定期檢視調整，每年會根據設定的條件來篩選符合的公司，其中涵蓋科技、金融、醫療保健等11種產業，可以說佔整體美國市場極高的比例，幾乎也反映百分之八十的美國股市。這樣的好處是透過投資不同產業來分散風險，較不會受單一股票公司的影響。
| 2024 國內劵商複委託手續費比較表 | |||
|---|---|---|---|
| 券商名稱 | 下單交易手續貴 | 最低手續費 | |
| 口袋證券 立即申請 | 0.12% | 3美元 | |
| 國泰證券 | 0.35% | 29美元 | |
| 國泰證券 (定期定額) | 買進 0.1美元 賣出 3美元 | 10美元(賣出個股門檻29美元) | |
| 國泰證券 (定期定股) | 買進 0.3% 賣出：個股0.35% ETF 3美元 | 買進：0 賣出：個股門檻29美元 | |
| 玉山證券 | 1% | 50美元 | |
| 元大證券 | 0.5%~1% | 35美元 | |
| 永豐證券 | 0.5%~1% | 35 ~ 100美元 | |
| 群益證券 | 0.2% | 3美元 | |
| 台新證券 | 0.5% | 35美元 | |
| 中信證券 | 0.5% | 35美元 | |
| 中信證券 (定期定股) | 買進 0.2% 賣出0.5% | 0 | |
| 凱基證券 | 0.5%~1% | 39.9美元 | |
| 大昌證券 | 0.15% | 15美元 | |
| 富邦證券 | 0.25% 可議價 | 25美元 | |
| 富邦證券 (定期定額) | 買進 0.2% 賣出 0.25% | 0 | |
延伸閱讀：【什麼 S&P 500 指數？標普500指數代表的 ETF有那些？】
VOO成分股有哪些？
我們先從VOO的「投資部位」及「持股比重」來看，VOO為何可以擁有如此好的績效？ VOO投資部位涵蓋的產業以科技（部位最大）、醫療保健（部位第二大）、通訊服務（部位第三大）、非必須消費品、金融，房地產、公用事業及原料也都有包含，算是非常分散持有的ETF，共囊括11種產業。
💡名詞解釋：投資部位可以說是在這檔ETF中你把錢投資在哪裡的概念
從下表VOO的持股比例可以看到，VOO前十五大持股幾乎都還是大型股的公司，集中在前三檔個股，以科技類股為主
| VOO成分股 | ||
|---|---|---|
| 股票代號 | 公司名稱 | % 權重 |
| AAPL | Apple Inc. | 6.96% |
| MSFT | Microsoft Corporation | 6.49% |
| AMZN | Amazon.com, Inc. | 3.19% |
| NVDA | NVIDIA Corporation | 2.97% |
| GOOGL | Alphabet Inc. Class A | 2.15% |
| TSLA | Tesla, Inc. | 1.91% |
| META | Facebook Inc. Class A | 1.85% |
| GOOG | Alphabet Inc. Class C | 1.84% |
| BRK.B | Berkshire Hathaway Inc. Class B | 1.77% |
| XOM | Exxon Mobil Corporation | 1.30% |
| UNH | UnitedHealth Group Incorporated | 1.29% |
| LLY | Eli Lilly and Company | 1.18% |
| JPM | JPMorgan Chase & Co. | 1.17% |
| JNJ | Johnson & Johnson | 1.04% |
| V | Visa Inc. Class A | 1.02% |
VOO的成分股中，排名前三的產業分別為：科技（31.93％）、非必需消費品（14.29％）、健康醫療（12.83％），其餘產業類別包含：製造業、金融、能源等。由VOO的產業組成占比可看出其組成重心除了科技股，還分散到像是非必需消費品，健康醫療及金融可謂投資的成分類算是平均。
| VOO／S&P 500 產業分佈 | ||
|---|---|---|
| 產業分佈 | VOO | S&P 500 |
| Technology | 27.49% | 27.45% |
| Health Care | 13.37% | 13.35% |
| Financials | 12.75% | 12.80% |
| Consumer Discretionary | 10.68% | 10.67% |
| Communication Services | 8.87% | 8.86% |
| Industrials | 8.31% | 8.35% |
| Consumer Staples | 6.57% | 6.57% |
| Energy | 4.72% | 4.72% |
| Materials | 2.45% | 2.45% |
| Utilities | 2.42% | 2.41% |
| Real Estate | 2.37% | 2.37% |
延伸閱讀：【美債新手入門 如何投資？】、【美股ETF怎麼選？5檔美股ETF比較】
VOO績效表現
從Vanguard S&P 500 ETF的官網上提供VOO的年化報酬率，可以看做是投資獲得的收益表現，包括：資本收益和股息收益，按年度計算，比較不同投資產品的表現。從下表VOO 近10年內的報酬表現來看，追蹤誤差大約都落在0.04%，比起許多差距可能到0.1%之多的ETF來說，追蹤誤差相當小。
| VOO與S&P500指數的年化報酬率 | ||||
|---|---|---|---|---|
| VOO與S&P500指數的年化報酬率 | ||||
| ETF/指數 | 1年 | 3年 | 5年 | 10年 |
| VOO ETF | 10.10% | 10.32% | 10.97% | 11.13% |
| S&P 500 Index | 10.14% | 10.36% | 11.01% | 11.18% |
VOO 會配息嗎？
VOO採季配息方式(3/6/9/12月)，其平均殖利率約1.6%，而VOO的內扣費用率(expense ratio，又稱支出比率)為0.03%，和其他幾檔同樣是追蹤S&P 500指數的ETF相比，算是非常低內扣費率的ETF。除了可以透過投資ETF來領取固定配息外，現在也有許多銀行推出高利活存的活動，相對於ETF更穩定的儲蓄方式，各位可以參考fincake為大家整理出幾家銀行推出的高利活存數位帳戶活動。
高利活存數位帳戶推薦
| 高利活存數位帳戶推薦 | |||
|---|---|---|---|
| 數位帳戶推薦 | 活存利率 | 活動期間 | 開戶優惠連結 |
| 聯邦NewNewBank | 首月10萬內8% | 2023/1/21～2024/1/20 | 立即開戶 |
| 新光OU | 10萬內5.88%（新戶） | 2023/07/01~12/31 | 立即開戶 |
| 王道銀行 | 20萬內3.25%（新戶，為期2個月） | 2023/7/1~2024/1/2 | 立即開戶 |
| 台新Richart | 10萬內3.2%（新戶） | 2023/7/1~2024/1/1 | 立即開戶 |
| 遠銀Bankee | 5萬內2.6% | 即日起至2024/6/30 | 立即開戶 |
同樣與VOO追蹤 S&P500指數的ETF
| 同樣追蹤S&P500指數的ETF比較 | |||
|---|---|---|---|
| 股票代號 | 內扣費用率 | ETF規模 (億美元) | 年化報酬 |
| VOO | 0.03% | 2847 | 15.90% |
| IVV | 0.03% | 2684 | 16.35% |
| SPY | 0.09% | 3,946 | 16.27% |
| VOOG (成長型) | 0.1% | 76 | 11.79% |
可以發現其實VOO跟IVV的內扣費用差不多，最大的差別會是整體報酬，IVV稍微略高一些，而SPY算是成立最久追蹤S&P500指數的ETF，其費用就比VOO和IVV高出許多，所以大家可以衡量各個交易費用再來決定投資的標的。
VOO 適合誰？
如果你是想要用較低的費用率來投資追蹤美國S&P500指數中的大型股，VOO是一檔非常理想的選擇。由於VOO的持股產業還是以科技、非必需消費品和健康醫療為主，如果想要更分散的投資，也可以考慮全市場型ETF (如VTI、ITOT)，這類型的ETF除了包含全美市場近80%大型股，也會挪出20%的資金去投資中小型股，從風險分散的角度來說是合理的。不過綜合來說，以近10年成果，與VOO的差異相當微小，主要也是出於裡面80%成分股和S&P500指數的比例其實大致雷同。
如何買VOO？
目前購買美股ETF主要有以下幾個管道：
- 買國內發行的海外ETF：直接從國內券商下單
- 從國內券商下單買海外ETF：透過國內券商複委託的方式下單
- 直接買海外ETF：自行開立海外股票交易帳戶，從海外券商下單
延伸閱讀：【股票殖利率怎麼算？】
投資 VOO 常見問題
Q1. VOO是什麼？
VOO是由Vanguard（美國先鋒集團）發行於2010年成立，追蹤 S&P500 指數的ETF。過去也有介紹過 S&P500指數(稱為標普500指數)都是追蹤美國市場上最著名、前500大的大型公司的股票。
Q2. VOO成分股有哪些？
VOO投資主要涵蓋的產業以科技（部位最大）、醫療保健（部位第二大）、通訊服務（部位第三大）、非必須消費品、金融，房地產、公用事業及原料也都有包含，算是非常分散持有的ETF。
Q3. VOO會配息嗎？
VOO 採季配息方式，每季方法時間約在3/6/9/12月，其平均殖利率約1.6%。
Q4. VOO 適合誰？
如果你是想要用較低的費用率來投資追蹤美國S&P500指數中的大型股，VOO是一檔非常理想的選擇。由於VOO的持股產業還是以科技、非必需消費品和健康醫療為主，如果想要更分散的投資，也可以考慮全市場型ETF (如VTI、ITOT)。
